传说观音菩萨身边有两个仙童，一个是善财童子，一个是龙女。龙女是龙王的女儿，那她又是怎样成为观音的仙童的呢？这里面还有个故事。
从小在龙宫长大的小龙女听说人间的元宵节很热闹，街上挂满了花灯，人们会穿着盛装出去游玩，于是就想亲自去看看。一年元宵节，小龙女偷偷地溜出龙宫，变成一个凡间女子的模样，来到繁华的集市。小龙女新奇地看着漂亮的花灯，玩得非常高兴。这时，从对面走过来一个正拿着酒壶喝酒的人，他撞到了小龙女，还洒了她一身的酒。小龙女吓坏了，急急忙忙地离开人群，跑向海边。原来，小龙女虽然化成了人形，但是却不能沾到一丁点儿水，否则就会恢复真身。现在集市人山人海，如果现出了龙身，肯定会吓到百姓，她必须马上回到水里。可是，小龙女刚跑到沙滩边，就已经变成了一条很大的鱼。这时候，刚好有一个渔夫捕鱼回来，看到了这么一条大鱼，就马上把大鱼拿到集市上去卖。
观音打坐时看到了这一切，她给了善财童子一把香灰，让他去凡间救回龙女。善财童子变成一个小和尚来到集市。那个渔夫手里提着大鱼在集市里吆喝，引起了人们的围观，很多人都没有见过这么大的鱼。小和尚走上前去，对渔夫说：“施主，请把这条鱼卖给我吧，我要拿去放生。”渔夫把银子放进口袋，把鱼交给了小和尚。小和尚把大鱼放进水里，大鱼立刻变得充满了生气，她回过头来看了小和尚一眼，转身游走了。渔夫回到家想拿出银子，可哪里还有什么银子，只剩下了一把香灰。
龙王知道这件事以后，害怕观音向玉帝告状，就狠心地赶走了小龙女，不允许她再回龙宫。小龙女没有了家，在海边伤心地哭了起来。观音又吩咐善财童子把小龙女接过来。善财童子来到海边找到小龙女，小龙女也认出了他，于是跟着他来到观音身边，做了观音的仙童。
善良的小龙女首先担心的是会伤害到百姓，然后才想到自己的安危，她成了观音身边的仙童，印证了“好人有好报”的古语。