树林里住着一只小老鼠，他有一面神奇的魔镜，能把他的体型放大很多倍。这只小老鼠非常喜爱自己的镜子，他经常在镜子前摆出各种姿势，欣赏着自己高大威猛的形象。他还觉得自己力大无穷，是世界上最了不起的动物，好像只要自己轻轻跺一下脚，大地就会颤抖一样。小老鼠看着自己的同伴那样矮小，非常瞧不起它们。
小老鼠的妈妈发现他非常狂妄，就告诫他不能这样，还说他应该去看看大象，才知道自己有多渺小。小老鼠很不服气，问妈妈大象住在什么地方，他一定要找大象较量一番。妈妈为了让他吃点苦头，就告诉他，大象住在离这里很远的森林里。于是这只老鼠就出发去森林里寻找大象。他在路上遇到许多动物，都要上去喝问对方是不是大象。这些动物听说他要去找大象较量，都感到老鼠不自量力。
后来这只小老鼠来到了森林，看到了一个奇怪的动物，身躯像座小山，四条腿有树干那么粗，一前一后好像都长着尾巴，只是前面的那条要粗大许多，后面的要短小一些。自命不凡的小老鼠用尽全身的力气，大声喝问他是不是大象。由于老鼠太矮小了，大象听到声音后，四处张望，都没有发现他，就不加理睬。老鼠见大象对自己不理不睬，就气急败坏地跳到一块大石头上。大象这时才发现了他，就不慌不忙地告诉老鼠，自己就是他要寻找的大象。
小老鼠对大象的冷淡感到非常愤怒，就挥动他的小爪子使劲地拍打着石头，并发出大声的尖叫。大象对老鼠的愤怒却没有做出任何回应，他不慌不忙地在鼻子中吸满水，然后向这只小老鼠喷去。小老鼠被这股巨大的水柱冲下了石头，差点被呛死。小老鼠挣扎着从水坑中爬起来，踉踉跄跄地向家中走去。他终于清醒地意识到，比他强大得多的动物在这个世界上有许许多多，从此以后，他再也不对着那面镜子自我陶醉了。
小老鼠的魔镜使他迷失在虚假的强大中，差点因此而丧命。每个人都要正确地评价自己，自鸣得意的人一定会四处碰壁，得到惨痛的教训。